Ce înseamnă cuvântul ROBOR și cum este utilizat în domeniul financiar

Posted on by

ROBOR (Romanian Interbank Offered Rate) este o abreviere pentru „Rata dobânzii medii la care băncile comerciale din România se împrumută între ele pe piața interbancară pe termen scurt”. Este un indice important utilizat pe piața financiară din România, având un impact direct asupra economiei și asupra costurilor de împrumut pentru consumatori și afaceri. În acest articol, vom explora ce înseamnă ROBOR, cum este calculat și cum influențează ratele dobânzilor pentru creditele și depozitele bancare.

Definiția ROBOR

ROBOR reprezintă rata dobânzii la care băncile din România se împrumută între ele pentru perioade scurte de timp (de obicei, 1, 3, 6 sau 12 luni). Acest indice este stabilit zilnic de Banca Națională a României (BNR), pe baza ofertelor de dobândă oferite de băncile comerciale din România, pentru a se împrumuta pe piața interbancară. Astfel, ROBOR reflectă costul împrumuturilor pe termen scurt în sistemul bancar românesc.

Cum este calculat ROBOR?

ROBOR se calculează pe baza mediei ponderate a dobânzilor solicitate de băncile comerciale pentru împrumuturile acordate altor bănci pe piața interbancară. Banca Națională a României colectează aceste date de la băncile comerciale participante și le analizează pentru a stabili valoarea corectă a ROBOR.

Este important de menționat că ROBOR este un indice de referință, iar valoarea acestuia poate varia zilnic, în funcție de cererea și oferta de bani pe piața interbancară, dar și în funcție de deciziile luate de Banca Națională a României.

Cum influențează ROBOR dobânzile la credite?

ROBOR este un indice de bază folosit pentru stabilirea dobânzii variabile la creditele în lei. De obicei, băncile stabilesc dobânda pentru creditele acordate persoanelor fizice și companiilor pornind de la ROBOR, adăugând un „marjă” fixă, care reprezintă profitul băncii și costurile operaționale. De exemplu, o bancă poate oferi un credit cu o dobândă de „ROBOR + 3%”. În acest caz, dobânda la credit va varia în funcție de fluctuațiile ROBOR, dar marja de 3% va rămâne constantă.

Prin urmare, atunci când ROBOR crește, dobânzile pentru creditele cu dobândă variabilă vor crește și ele, iar când ROBOR scade, dobânzile vor scădea. Aceasta înseamnă că persoanele care au credite cu dobândă variabilă, precum un credit ipotecar sau un împrumut pentru nevoi personale, vor simți imediat efectele modificărilor ROBOR asupra ratelor lor lunare.

Impactul ROBOR asupra economiei și consumatorilor

  1. Costul împrumuturilor
    ROBOR influențează direct costul împrumuturilor pentru consumatori și companii. Dacă ROBOR crește, băncile vor majora dobânzile la credite, ceea ce poate face mai scump pentru populație să se împrumute pentru achiziționarea de locuințe, pentru consum sau pentru investiții în afaceri. De asemenea, pentru persoanele care deja au credite cu dobândă variabilă, o creștere a ROBOR va duce la o creștere a ratei lunare a creditului.
  2. Inflația și politica monetară
    Banca Națională a României monitorizează cu atenție ROBOR, deoarece acesta reflectă condițiile economice și lichiditatea de pe piața interbancară. În cazul în care inflația crește sau economia se supraîncălzește, BNR poate lua decizia de a majora dobânzile, ceea ce va duce la o creștere a ROBOR. Această măsură ajută la temperarea inflației și la menținerea stabilității economice.
  3. Creditele ipotecare și leasingurile
    De asemenea, ROBOR joacă un rol important în stabilirea dobânzilor pentru creditele ipotecare și leasingurile financiare. Pentru persoanele care doresc să cumpere o locuință sau să încheie un contract de leasing, ROBOR influențează semnificativ suma finală pe care o vor plăti pe durata împrumutului.
  4. Depozite și economii
    ROBOR influențează și dobânzile la depozitele bancare. De regulă, băncile oferă dobânzi mai mari pentru depozitele pe termen scurt atunci când ROBOR este ridicat, pentru a atrage economii din partea populației. Prin urmare, dacă ROBOR este mai mare, persoanele care doresc să economisească pot obține un randament mai mare din depozitele bancare.

Diferența între ROBOR și alte indici de referință

Este important să menționăm că ROBOR este doar unul dintre numeroasele indicii utilizați pe piețele financiare. De exemplu, la nivel global, există indici precum LIBOR (London Interbank Offered Rate) sau EURIBOR (Euro Interbank Offered Rate), care sunt utilizati pentru a calcula dobânzile la împrumuturile între bănci, în funcție de zonele geografice sau de monedele implicate. ROBOR este specific pieței din România și reflectă condițiile economice locale.

Concluzie

ROBOR este un indice esențial în sistemul financiar românesc, având un impact semnificativ asupra costurilor împrumuturilor, economiilor și al altor instrumente financiare. Acesta reflectă costul împrumuturilor între bănci pe piața interbancară și influențează ratele dobânzilor la creditele în lei, atât pentru persoane fizice, cât și pentru companii. Fluctuațiile ROBOR au un impact direct asupra economiei, iar Banca Națională a României monitorizează cu atenție evoluția acestuia pentru a asigura stabilitatea financiară și a tempera inflația.